格隆汇7月14日｜Tower半导体(TSEM.US)盘前大涨18.7%，报272.68美元。消息面上，Tower半导体宣布在日本启动双线并行战略扩产：全面升级300mm硅光、硅锗工艺及先进封装产能。本次扩产旨在承接全球持续高增的长期客户需求，将大幅提升公司产能规模、巩固其在高端光半导体领域的技术领先地位。这一扩产计划获得日本政府专项支持。(格隆汇)

格隆汇7月14日｜美股存储芯片概念股盘前集体反弹，其中，SK海力士涨6%，Rambus涨超4%，闪迪、慧荣科技涨超3%，美光科技、西部数据、希捷科技涨超2%。 专注于半导体与AI基础设施领域的顶级研究机构SemiAnalysis发布报告《在他人恐惧时保持贪婪(Be Greedy When Others Are Fearful)：SK海力士的DRAM定价与盈利依旧强劲》指出，SK海力士2026年第二季度及未来的DRAM盈利将保持强劲。报告称，尽管近期市场有一些噪声以及定价方法的修订，研究团队对SK海力士2Q26 DRAM业绩的正面乐观预期保持不变。该行预计：DRAM综合平均售价(ASP)环比将大幅增长约45%(注：KIS下调至28.9%)；DRAM营业利润预计将达约55万亿韩元（注：这一数字高于许多市场共识）；这一强劲增长主要受到通用型DRAM(Commodity DRAM)定价环比飙升约60%的支撑，同时HBM(高带宽内存)价格在季度内仅有低个位数的变动(意思是相对稳定或小幅上涨)。

格隆汇7月14日｜在投资者因AI推动的科技股遭遇抛售而高度不安之际，本周台积电与阿斯麦公布的业绩重要性较以往进一步提升。台积电的资本支出计划是英伟达供应链中最受市场关注的数据之一，而阿斯麦的产能规划也将为整个行业的扩张速度提供重要线索。目前市场对两家公司业绩的预期已经升至几乎难以超越的水平，使得此前大幅上涨的股票更容易在业绩公布后出现回调。Pepperstone策略师Dilin Wu表示：“市场目前处于一个非常脆弱的位置。阿斯麦和台积电这两份财报要么会为这轮抛售提供支撑，要么会进一步加剧跌势。无论哪种情况，市场反应都可能非常明显。”台积电此前表示，今年资本支出将接近创纪录的560亿美元，但瑞银集团预计，这一数字最高可能达到600亿美元。

格隆汇7月14日｜彭博援引知情人士透露，三星电子目前正在评估在美发行存托凭证(ADR)的潜在可行性，该讨论尚处于早期阶段。 知情人士表示，该公司已与多家银行进行了初步讨论，但尚未最终决定是否推进该计划。他们透露，作为决策过程的一部分，三星将密切关注近期波动剧烈的存储芯片板块走势。此外，知情人士还指出，如果该公司最终决定推进在美上市，其庞杂的业务组合以及屡次发生的劳资纠纷，可能会给这笔交易的结构设计带来挑战。 今年以来，三星的股价已累计上涨约120%，推动其公司市值突破1万亿美元。这一轮股价的狂飙，已经提前消化了市场对其盈利增长的极高预期。就在上周，三星发布的初步财报数据虽然似乎超出了市场预期，但其股价随后却遭遇了急剧下跌，这恰恰凸显出如今想要满足投资者的胃口已变得多么困难。 另一个令芯片股承压的隐忧在于，未来新增产能即将陆续投产。这预计将缓解存储芯片目前的供应偏紧局面，从而给产品价格和利润率带来下行压力。就在上个月，三星和SK集团均宣布，双方计划各自新建两座芯片制造厂，总投资额高达800万亿韩元(约合5360亿美元)，以通过快速扩大产能来满足不断增长的市场需求。与此同时，韩国政府也宣布了一项由互联网巨头Naver Corp等公司参与的550万亿韩元投资计划，旨在到2029年建成发电容量达8.4吉瓦(GW)的AI数据中心集群。

格隆汇7月14日｜人工智能(AI)热潮引发市场担忧AI泡沫爆破，但日本软银创办人孙正义表示，任何关于AI领域正在形成泡沫的说法都是荒谬的，称到2040年，AI的发展每年将需要5万亿美元的投资。 孙正义在软银年度企业大会上表示，每年5万亿美元的投资，“你们或许会觉得这简直是在胡说八道，但我确信这就是所需的成本”。这种商业模式是可行的，因为到2040年，如果AI创造的收入占全球GDP的20%，那么每年花费5万亿美元只是个可以忽略不计的尾数。 孙正义又预测，为支持AI发展，到2040年，AI数据中心将需要3太瓦(terawatt)的发电量，相当于当前全球总电力消耗的1.8倍。

格隆汇7月14日｜日经225指数收盘上涨500.77点，涨幅0.74%，报67743.50点。个股铠侠涨5.3%、软银涨2.2%。

格隆汇7月14日｜韩股收涨，韩股综合指数收涨0.73%，报6856.64点。三星电子收涨3.34%，SK海力士收涨3.69%。