格隆汇2月20日丨国盛证券表示，在AIGC大周期下，要追求“算力”与“数据”两大核心要素“两手抓”。算力侧，积极布局如CPO、硅光、薄膜铌酸锂等高算力场景技术创新，以及AI芯片、交换机、光模块等核心环节。数据侧，积极布局具备优质数据源、具备发展大模型软硬件基础设施及能力的厂商，包括三大运营商、以及运营商数据产业链中DPI、数据处理等环节。标的包括：天孚通信、中国电信、中国联通、中国移动、东方国信、天源迪科、亚信科技、浩瀚深度等。

格隆汇2月20日丨广发证券研报表示，海外射频产业链各大厂2022四季度业绩环比同比均下降，各厂商指引2023一季度行业持续去库存，预计2023下半年渠道库存和公司库存陆续恢复正常。各大厂预计手机景气度在2023下半年明显改善。广发证券预计，2023年全球智能手机出货量有望在低基数上迎来弱复苏。

格隆汇2月20日丨中信证券研报指出，虚拟电厂具有聚集资源、调节流向及提高效率等功能，有助提升风光大规模接入时电力系统稳定性及安全性；在支持政策密集推进、实际需求日益旺盛、电力现货市场日益发展等助推下，虚拟电厂发展空间正在打开且服务价值正日益通过市场化方式实现；预计虚拟电厂2025年市场容量有望达到700亿元，具备资源整合能力及相关技术储备的企业有望率先把握机遇而迎风而起。

格隆汇2月20日丨中信建投研报指出，全面注册制落地催化，重点关注复苏周期下的证券板块。2月以来，金融数据印证弱复苏、注册制落地，利好逻辑兑现叠加美国通胀超预期，证券板块迎阶段性调整。由于证券行业利润增长依赖财富管理等高景气度赛道，而估值下限取决于自营业绩波动，因此针对后续行情判断，仍需回归核心矛盾。2023年初至今券商自营盘获利了结颇多，板块估值下限已然抬升，所以利润增长成为核心矛盾。财富管理/大投行等高ROE业务景气度上行与否，主要在于投资者需求，影响需求的是预期收益率和无风险利率的差值，而这最终聚焦经济增长；长远来看，资本市场扩容、居民理财需求成长是证券行业ROE提升的一体两面，长逻辑顺畅预示板块持有价值提升。

格隆汇2月20日丨与1-2月“强预期”主导的交易环境有所不同的是，随着节后各行业开工恢复正常水平，3-4月渐迎业绩真空期后的经济数据验证+复工复产正常化+企业季报披露期，市场对于景气兑现的关注度提升。以1月至今板块高频景气跟踪看，一季报值得关注的景气方向包括：修复弹性居前的大消费，尤其高端消费复苏趋势更优：受益于疫情快速达峰、消费场景复苏，23年以来各消费板块环比修复明显。如餐饮/航空/旅游等，包括航空、铁路、餐饮（预制菜）、酒店、旅游景区、白酒、免税、影视、黄金珠宝等消费板块，以及药店/中药等疫情受益品类均有望实现同比高增。高景气依旧的新能源/军工：储能订单饱满，光伏产业链经前期降价后排产上行，汽车特斯拉链/新技术方向逆势量增，军工一季度补交付。传统行业中，成本压力下行的电力，及业绩稳健的基建/城商行。

格隆汇2月20日丨光迅科技在互动平台表示，公司在cpo方面有一些相关的技术储备。

格隆汇2月20日丨中信建投陈果表示，短期概念交易过热，短期来看科技板块已到达交易热度的相对高点，尤其AIGC等热门概念指数交易热度达到警戒区间，机械设备、计算机等板块五日成交额占比五年分位分别到达85%、97%的警戒区间。

格隆汇2月20日丨从国家轨道交通电气设备与系统技术委员会获悉，我国向国际电工委员会提交的国际标准提案《轨道交通列车过分相系统匹配技术准则》通过全球成员国投票，并正式成立新项目国际工作组。这是我国首次主持制订铁路电气化技术领域国际标准。

格隆汇2月20日丨全球首款大功率金属支撑商业化SOFC（固体氧化物燃料电池）产品2月18日在山东济南发布。该产品的热电联产效率高达92.55%，创造了大功率SOFC热电联产系统效率全球最高纪录。该技术由国际权威检测机构TüV南德的欧盟CE认证，由潍柴集团研发。

格隆汇2月20日丨当前，小摊、小店发展依然存在噪音扰民、阻碍交通、食品安全难以保障等问题。要在市容管理与民生需求间找到平衡，避免“一管就死，一放就乱”，必须根据当前小摊、小店发展的新特点，出台更多精准的硬招实招。小摊、小店虽小，但关乎就业民生，也体现着经济发展的生机和韧性。要以长远眼光来看待其潜在价值和市场作用，不搞权宜之计“一阵风”，也不搞无序发展“一窝蜂”，真正让小摊、小店融入城市，共生共长。

格隆汇2月20日丨2月以来，市场资金面边际收紧。2月16日银行间市场上债券质押式回购隔夜利率DR001一度冲高至4.0%，7天期利率DR007多数时候运行在2%以上，央行随即加大公开市场资金投放力度。多位专家表示，银行信贷投放加快、税期扰动等因素是近期资金面收紧的主要原因，后续在多重因素扰动下，资金面边际收敛与紧平衡局面仍将持续一段时间。当前，央行呵护流动性合理充裕态度不改，预计会做好做细流动性跨周期调节，保持市场预期稳定。