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2026-10-01 22:04 星期四
08-11 10:43
三星电子相对于SK海力士的市盈率溢价或将扩大
格隆汇8月11日｜三星电子相对于SK海力士的市盈率溢价当前接近两年来最低水平，不过随着该公司从其竞争对手手中重新夺回HBM市场份额，这一市盈率溢价有望扩大。瑞银模型预计，三星HBM出货量所占市场份额将从2025年的20%升至今年的31%，并在2027年进一步升至40%，届时将首次超过SK海力士。瑞银将三星列为该行业的首选股票。
HK XL二南三星 HK XL二南方海力士 US SK海力士
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08-11 10:41
高盛顶级专家解读内存多空争论：涨价持续至2027年中 涨势却在放缓
格隆汇8月11日｜高盛顶级科技专家Sean Johnstone在一份报告中指出，市场正在争论内存价格的上涨空间。多头一派认为，HBM和DRAM订单已排期到2027年，长期协议设定了价格底线，这代表着<u>内存仍有70%至80%的利润空间</u>。
空头则分析称，<u>内存价格的“二阶导数”已经转负，意味着内存上涨的速度放缓</u>，可能在明年第二季度或者第三季度达到峰值，并在晚些时候转向小幅下跌。此外，内存行业高达80%的利润率正在促使客户重新设计其芯片，这可能影响内存的供需平衡。此前消息称英伟达正在评估降低Rubin Ultra的HBM堆叠和容量，可能也印证了空头的这一看法。SemiAnalysis测算称，英伟达可能将单机架HBM内存的成本占比从接近40%压缩至28%。
高盛表示，保守的投资者已经将内存的市盈率从5倍下调至2至3倍。<u>内存价格上涨仍将持续至2027年中期，但稀缺性阶段已经过去</u>。剩余的价格上涨空间取决于长期协议会否大量新增产能，以及HBM的产能增长是否会抵消DRAM/NAND产能的任何正常化趋势。
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08-11 10:37
城堡证券：五大催化剂罕见共振，黄金正从反弹走向新一轮上攻阶段
格隆汇8月11日｜城堡证券策略师Scott Rubner今年来首度看多黄金，建议投资人布局黄金结构性部位，称当前是数月来最具吸引力的贵金属上行机会之一。Rubner指出，贵金属过去一年被AI热潮边缘化，但今年1至2月行情已证明散户可迅速转为增量买盘，一旦趋势确认，资金回流将放大涨势。此外，在美国财政压力、美元信用讨论与地缘风险未消背景下，美联储转鸽、央行扫货、CTA空头回补、期权偏度逆转及散户回流五大因素罕见共振，黄金正从反弹走向新一轮上攻阶段，短期需紧盯美国8月CPI与美联储口风，但战略配置窗口已被打开。
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08-11 10:36
摩通：电力需求飙升 二季度全球燃气轮机订单量飙升至创纪录水平
格隆汇8月11日｜摩根大通表示，受电力需求急剧增长的推动，全球燃气轮机订单在4月至6月当季创下历史新高。包括Phil Buller在内的分析师在周一的一份报告中称，该季度共下达了约38吉瓦的订单，较第一季度增长29%，较去年同期增长71%。他们表示，美国仍是主要市场，占总订单的近一半。近年来，由于数据中心的扩张和电气化进程，燃气轮机订单大幅增长。天然气比煤炭燃烧更清洁，且比风电或太阳能发电更稳定。这轮热潮已导致包括东南亚在内的一些地区出现燃气轮机短缺，限制了计划新增产能的交付。分析师表示，一台在2031年交付的联合循环燃气轮机，其价格将是去年交付的同款设备的三倍。
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08-11 10:31
尼日利亚今年已报告1000例拉沙热确诊病例
格隆汇8月11日｜尼日利亚疾病预防控制中心10日发布的报告显示，截至7月26日，尼日利亚今年已累计报告1000例拉沙热确诊病例；其中237人死亡，病死率达23.7%，较去年同期上升4.9%。报告显示，尼日利亚36个州中已有22个州和联邦首都特区阿布贾报告至少1例拉沙热确诊病例。其中疫情最严重的包括翁多州、包奇州、塔拉巴州、埃多州和贝努埃州，这5个州的确诊病例合计约占全国的86%。
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08-11 10:30
道明证券：澳洲联储将按兵不动 且不会大幅下调通胀预测
格隆汇8月11日｜道明证券预计澳洲联储维持利率在4.35%不变，这一基准情景与市场普遍预期以及隔夜指数掉期定价基本一致，后者显示今天加息概率接近于零，这意味着利率决议本身对澳元或利率市场带来的意外风险十分有限。更具参考意义的信号，可能来自随利率决议一同发布的《货币政策声明》。
道明证券预计，尽管截尾均值CPI数据弱于预期，澳洲联储仍将抵制大幅下调通胀预测，理由是高企的油价仍是通胀前景面临的持续上行风险。“确认按兵不动”叠加“谨慎而非鸽派的预测修正”，这一组合意味着市场反应将相对温和。任何意外更可能来自预测措辞的基调，而非利率决议本身。
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08-11 10:26
格隆汇8月11日｜特朗普发帖称，美国最高法院大法官阿利托已宣布他将再留任一个任期。
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08-11 10:26
大行评级丨花旗：重申SpaceX“买入”评级 维持200美元目标价
格隆汇8月11日｜花旗重申对SpaceX的“买入”评级，鉴于未来年度预测及估值依赖星舰里程碑的成功与否，维持200美元目标价不变，并计划随着主要里程碑达成，逐步将目标估值调升至该行首次覆盖时提出的900美元以上长期估值水平。
US SpaceX
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秋季IPO在即：Anthropic安抚投资者 以平息多项挑战引发的担忧
格隆汇8月11日｜据华尔街日报，Anthropic正在与潜在投资者会面，以提振市场对可能是史上最大IPO的信心。这家市值9650亿美元的人工智能巨头正面临一系列新的挑战，包括低价AI系统的流行、与特朗普政府的紧张关系，以及美国各地对数据中心建设的日益强烈的反对声音。据知情人士透露，近几周来，投资者在IPO前的会议中向Anthropic高管提出了诸多此类问题，询问这些因素对公司增长可能产生何种影响，反映出关于谁将赢得AI竞赛以及支撑竞赛进行的财务稳定性方面仍然存在巨大的不确定性。据知情人士称，公司高管在会议中淡化了低价AI系统竞争的影响，告诉投资者Anthropic高度专注于提供最前沿的AI模型。据知情人士透露，Anthropic计划于9月或10月初公开上市，但尚未透露具体的定价计划或时间安排。据与会人士称，在会议中，Anthropic告诉部分投资者，计划进一步向医疗健康和生物学AI应用领域拓展。
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08-11 10:24
哥伦比亚强震重灾区卡利市实施宵禁
格隆汇8月11日｜据央视，根据哥伦比亚地震重灾区卡利方面消息，当地时间10日，随着夜晚降临，卡利居民、救援组织和救援人员继续联合工作，以支持搜救可能仍被困在废墟下的人员。卡利市政府已经宣布当晚实施宵禁，宵禁时间从8月10日20时到8月11日6时，并呼吁市民保持冷静。政府提醒，如果房屋受损，民众可以前往当地设立的两个临时庇护所。据中国地震台网正式测定，当地时间8月10日7时34分，哥伦比亚发生7.5级地震，震源深度80公里。震中位于哥伦比亚西北部乔科省圣何塞-德尔帕尔马市附近，首都波哥大震感明显。此次强震已致多地建筑物受损或倒塌，多座机场停运。哥伦比亚政府当天宣布进入“国家灾难状态”，以应对灾情。
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08-11 10:20
显卡价格集体上涨 RTX 50暴涨39%
格隆汇8月11日｜据快科技，NVIDIA RTX 50系列显卡在美国市场的零售价格近日大幅上涨，中端产品是重灾区，部分型号涨幅高达39%。Tom's Hardware对Newegg等电商平台的RTX 50系列显卡中位售价进行了追踪统计。数据显示，RTX 5060 Ti 16GB涨幅最为夸张，中位价从两个月前的569.99美元飙升至804.99美元(约5429元人民币)，涨幅达39%。
RTX 5070的涨幅同样惊人，中位价从此前的659.99美元跃升至899.99美元(约6070元人民币)，涨幅36%。这一价格让RTX 5070彻底脱离中端定位，逼近性能更强的RTX 5070 Ti。涨价潮中也有例外，RTX 5070 Ti中位价维持在1099.99美元不变，RTX 5080涨幅仅3%，RTX 5050微涨5%至314.99美元，RTX 5090涨幅9%至4699.99美元。主要是由于高端型号此前已经远高于建议价，涨价空间不大，中端产品成为此轮涨价集中爆发的区域。
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08-11 10:19
高盛：建议投资者维持投资，三大理由支撑乐观看法
格隆汇8月11日｜高盛全球银行及市场联席主管Ashok Varadhan向忧虑利率上升、油价高企及经济持续性的投资者发出简单讯息：维持投资。Varadhan指出，其乐观看法有三个原因：预期美联储今年不会加息、预计2026年稍后油价将跌至每桶70美元以下，以及相信具韧性的经济将愈来愈受惠于人工智能带来的生产力提升。
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08-11 10:18
格隆汇8月11日｜印尼基准股指跌1%。
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08-11 10:16
韩军工巨头韩华拟斥资超10亿美元扩大美国造船业务
格隆汇8月11日｜澳大利亚造船与防务企业Austal当地时间8月11日发布声明称，已收到韩国军工巨头韩华航空航天美国子公司不具约束力的收购要约，后者拟以10.5亿至12亿美元的指示性企业价值收购Austal美国公司的业务实体和运营。Austal表示，董事会认定该提案值得进一步评估，已批准韩华对Austal美国公司启动尽职调查。
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