格隆汇11月17日｜国际要闻： 1、本周大事提醒：英伟达财报、美国9月非农报告将补发等； 2、上周五美股三大指数收盘涨跌不一，奈飞跌超3%，中概指数跌1.6%； 3、WTI 12月原油期货收报60.09美元，现货黄金跌2.2%； 4、加密货币熊市加剧背景下 比特币抹去年内涨幅； 5、苹果将自2026年起改为春秋两季发布iPhone； 6、伯克希尔，买入谷歌！ 7、桥水三季度减持英伟达； 8、高盛集团三季度增持英伟达、苹果、微软、谷歌等； 9、高瓴HHLR披露三季度美股持仓：持股总市值暴增70亿 持续加大中国资产配置； 10、9月非农报告下周四公布； 11、美政府将部分农产品移出“对等关税”清单； 12、航运巨头达飞轮船警告 2026年航运业或将陷入低迷； 13、特斯拉据报要求供应商避免用中国制零件生产美国汽车； 大中华区要闻： 1、吴清：抓紧研究谋划“十五五”时期资本市场战略任务和重大举措，着力推动市场更具韧性、更加稳健，制度更加包容、更具吸引力； 2、中美据报仍商讨中国放宽稀土出口关键细节； 3、央行：11月17日开展8000亿元买断式逆回购操作，期限为6个月； 4、国常会：部署增强消费品供需适配性进一步促进消费政策措施； 5、市场监管总局公布《互联网平台反垄断合规指引（征求意见稿）》，八类风险场景获明确提示； 6、华为将发布AI领域突破性技术 有望解决算力资源利用效率难题； 7、智能眼镜公司Rokid抛出激进销售目标：明年销售逾100万副； 8、多家手机厂商暂缓采购存储芯片，部分厂商库存不足三周； 9、滑雪装备卖爆了 有平台滑雪装备成交额同比增超10倍； 10、段永平最新千亿持仓来了！新进阿斯麦； 11、宇树科技IPO辅导完成； 12、赣锋锂业李良彬：如果碳酸锂明年需求增速超过30% 价格可能会突破15万元/吨； 13、宁德时代：股东黄世霖拟询价转让1%股份； 14、今日港股中伟新材、百利天恒上市； 15、南下资金大肆净买入阿里和腾讯； 16、公告精选︱璞泰来：拟投资25亿元开展基膜涂覆一体化项目；合富中国：股票将停牌核查； 17、A股投资避雷针︱*ST大晟：股东周镇科所持0.81%股份拟被司法强制卖出；东百集团：无免税品经营资质，不涉及免税商品经营。

格隆汇11月16日丨中信建投研报指出，国内流感活动目前呈现显著抬头趋势，本周南北方流感样病例报告ILI%及流感病毒检测阳性率均环比升高。日本、英国等地流感疫情持续，活动性高于往年同期水平。目前国内优势毒株以A(H3N2)亚型为主，新版流感疫苗接种指南对A(H3N2)亚型疫苗组分进行了更换，针对孕妇、鸡蛋过敏人群给出明确接种建议，并明确最佳接种时间。接种流感疫苗是预防流感、减少重症最有效的手段。流感诊疗方案成熟，病毒的抗原和核酸检测可以用于早期诊断，治疗方式分为对症治疗和抗病毒治疗。建议关注流感疫苗、呼吸道药物及检测相关标的。

格隆汇11月16日丨申万宏源证券表示，居民资产配置迁移周期与经济、政策和产业周期共振，足以驱动牛市。而大国相对力量变化的周期，是远比居民资产配置迁移周期更长的周期。这个层面乐观预期发酵，可能驱动牛市级别超越历史。“牛市1.0”可能在2026年春季来到高峰：AI产业趋势还有纵深，但A股AI产业链股价已处于长期低性价比区域。这神似2014年初的创业板，2018年初的食品饮料和2021年初的新能源。历史上，通常需经历“怀疑牛市级别”的调整，再延续产业趋势行情。 “牛市2.0”可能是全面牛：2026年中游制造供给出清。产能形成增速低于需求增速中枢的细分行业明显增加，自下而上选股胜率提升。“政策底、市场底、经济底”依次出现框架有效性回归，2026年中“政策底”可能验证的时刻，“牛市2.0”行情有望启动。本轮牛市最终还是“科技牛”或“中国影响力提升牛”，基本面周期性改善+新兴产业趋势强化+居民资产配置向权益迁移+中国全球影响力提升共振，支撑全面牛。