格隆汇9月8日｜中信建投研报认为，随着锂电设备企业披露半年报，固态电池作为新技术被频繁提起，设备公司从今年6月起开始陆续给下游厂商交付固态电池相关设备，并且今年上半年固态设备订单快速增长，这都预示着固态电池产业化进程显著提速，产业链各环节的投资机会也日益凸显，设备端作为整个产业资本开支的最上游，必将率先受益。

格隆汇9月8日｜截至9月5日，上交所融资余额报11556.5亿元，较前一交易日增加27.77亿元；深交所融资余额报11081.45亿元，较前一交易日增加41.72亿元；两市合计22637.95亿元，较前一交易日增加69.49亿元。

格隆汇9月8日｜中信证券研报表示，2025年上半年，计算机行业收入明显提速，净利润显著改善。算力板块在CAPEX提速、技术升级、供给改善等因素驱动下收入高增；信创增长持续景气并有望于下半年继续加速，品类亦有望拓展至工业软件等领域；AI应用的AI贡献比重显著提升，同时降本增效下盈利改善显著，预计业绩拐点将至。展望2025年下半年，AI对计算机板块的增长贡献将进一步提升，结合基本面改善、降本增效带动利润增长等因素，看好新一轮行情机遇。

格隆汇9月8日｜中信证券研报认为，观察到最近国内和海外存在三个市场流动性特征。特征一：ETF资金流向明显分化，宽基减而行业、主题增，A股减而港股增；反映出机构配置型资金还是有明显的高切低特征，而近期的强趋势板块主要还是主动选股型资金驱动。特征二：市场或步入2021年以来主动型公募产品最后一轮密集申赎换手阶段，伴随机构重仓的核心资产上涨，前述产品有望逐步消化赎回带来的压力，对应的机构票或是下一轮产业趋势以及经济回暖过程中的配置重心，过去几年重小轻大、规避机构持仓票的策略模式可能不再成立，回归核心资产正成为现实。特征三：海外高债务资金利率和央行被动的降息压力共存，欧美国家在高债务资金利率的环境下被迫步入降息周期，中国制造业在全球竞争当中的压力在减缓，“反内卷”的大趋势下，未来中国制造业把份额优势转变成定价权、进而转变为利润率长期回升，是中长期可以预见的最重要的基本面线索之一，人民币资产吸引力在持续提升。

格隆汇9月8日｜中金公司研报称，去年“9·24”至今，上证指数经历了底部回稳、震荡波动、再度回升的过程。过去近一年时间A股迎来较好表现，上证指数在近期创下近十年高点，与其他市场和资产相比，A股表现也十分亮眼。A股市场日成交金额逐步升至近期的3万亿元左右，反映投资者风险偏好一年以来的较大转变。风格上，虽然不同阶段领涨行业不同，但总的来看受产业趋势引领的科技成长风格表现较好，科创50和创业板指累计涨幅均超过90%。板块方面，TMT、有色、高端制造等板块近一年领涨市场，地产链、泛消费，以及部分传统周期行业表现相对平淡。

格隆汇9月8日｜中信建投证券发布研究报告称，看好游戏全年主线推荐。回顾23年AI驱动游戏整体到30x，今年其实是更落地的EPS上修+景气度高+格局改善驱动的。Q3会是更好的一个季度(暑期流水爆发)，后续还有腾讯《无畏契约m》、巨人《名将杀》、吉比特《九牧之野》、心动《伊瑟》国服、完美《异环》。同时今年游戏板块费用节省多，利润上修有空间。

格隆汇9月8日｜摩根士丹利：将中联重科A股评级上调至超配，目标价9元人民币。

格隆汇9月8日｜盛美上海今日宣布推出首款KrF工艺前道涂胶显影设备Ultra Lith KrF，旨在支持半导体前端制造。该系统的问世标志着盛美上海光刻产品系列的重要扩充，具有高产能、先进温控技术以及实时工艺控制和监测功能。首台设备系统已于2025年9月交付中国头部逻辑晶圆厂客户。

格隆汇9月8日｜中金公司研报认为，配置上，1）流动性预期好转，科创、赛道主题业绩具备中长期比较优势，关注产业逻辑相对扎实的行业，如通信设备、半导体、电子硬件、固态电池、创新药、国防军工、机器人等。2）中国制造优势凸显，关注对非美经济体贸易增长且已布局海外产能的白色家电、工程机械和电网设备等。3）资本市场情绪回暖提振金融业绩表现，关注保险、券商。4）“反内卷”引导行业供给收缩，政策发力催化需求企稳预期，关注光伏等行业。5）红利板块或存在分化，从优质现金流、波动率及分红确定性出发，布局电信、银行等。

格隆汇9月8日｜银河证券研报称，展望后续，A股大概率将延续震荡上行的走势，但需关注短期波动风险，重点观察市场量能的边际变化。从国内外环境来看，美国8月非农数据疲软强化美联储降息预期，同时“十五五”规划布局下政策预期进一步提升，为市场行情提供支撑。9月5日，证监会修订发布《公开募集证券投资基金销售费用管理规定（征求意见稿）》，意味着公募基金行业第三阶段费率改革落地，费率改革顺利收官。资本市场改革的持续深化，为A股市场注入增量资金并提振市场信心，有助于巩固市场回稳向好势头。

格隆汇9月8日｜天风证券研报表示，看好政策加持、巨头引领、发布会催化临近背景下，端侧AI相关投资机遇。苹果近期动态彰显其在端侧AI方面产品创新决心，对使用体验及销量的拉动有超预期的可能，建议关注苹果产业链。

格隆汇9月8日｜Wind数据显示，周一（9月8日），共有12家公司限售股解禁，合计解禁量为29.35亿股，按最新收盘价计算，合计解禁市值为605.61亿元。从解禁量来看，7家公司解禁股数超千万股。南网储能、时代电气、华秦科技解禁量居前，解禁股数分别为20.87亿股、5.9亿股、1.02亿股。从解禁市值来看，7家公司解禁股数超亿元。时代电气、南网储能、华秦科技解禁市值居前，解禁市值分别为278.23亿元、230.81亿元、68.82亿元。从解禁股数占总股本比例来看，5家公司解禁比例超10%。南网储能、时代电气、华秦科技解禁比例居前，解禁比例分别为65.3%、43.42%、37.5%。

格隆汇9月8日｜中信建投研报表示，锂电方面，旺季来临+储能超预期，电芯涨价在即，且需求远期能见度高，板块供需关系已经彻底扭转，业绩确定性强估值低位具备高低切逻辑。看好：①业绩稳定的低估值龙头公司；②弹性标的关注6F率先涨价。储能方面，136号文后峰谷差拉大+各省容量政策到位推进国内市场招标数据持续高增。海外市场今年以来欧洲、澳洲、亚洲市场需求好，预计行业仍将维持高景气。持续看多锂电、储能。

格隆汇9月8日｜华泰证券研报指出，近日国家发改委发布《电力中长期市场基本规则（征求意见稿）》，针对电力中长期市场的参与主体、交易品种、电价机制进行修订。过去几个月“136号文”各省承接文件加速出台，新能源发展进入电价新时代。电力市场化政策细节正在持续丰富，继续看好风电、储能、电力设备结构性机会。