格隆汇6月28日｜美国6月非农报告、中国6月官方PMI数据；欧洲央行年度论坛汇聚沃什、拉加德等全球央行舵手，货币政策信号密集。三星计划宣布历史性的1000万亿韩元本土投资计划，AI需求驱动全球半导体涨价潮7月全面引爆，村田、英飞凌等十余家企业集体提价。 <u>6月29日(周一)：</u> 欧洲央行中央银行论坛在葡萄牙开幕； 隔夜逆回购“首秀”：央行将在公开市场操作中增加隔夜逆回购操作品种； 三星计划公布一项规模超过1000万亿韩元的先进产业投资计划； 2026年北京太空算力大会于6月29日至30日举办。 <u>6月30日(周二)：</u> 09:30 中国6月官方制造业PMI 特斯拉FSD由买断制转向订阅制，港澳台地区买断版6月30日后下架； 网易将于6月30日起在港交所转为双重主要上市； 2026中国智算产业生态发展年会，聚焦GW级Token工厂建设。 <u>7月1日(周三)：</u> 08:00 韩国6月出口同比 09:45 中国6月RatingDog制造业PMI 16:00 欧元区6月制造业PMI终值 20:15 美国6月ADP就业人数变动 21:30 美联储主席沃什在欧洲央行论坛发表讲话；欧洲、英国、加拿大等央行行长发表公开讲话 22:00 美国6月ISM制造业指数 存储产品成本上涨，海康威视硬盘或调价； 埃夫特：旗下喷涂机器人全系列产品涨价5%-8%； CCL大厂建滔等预计提价10%-15%； 日本酸素宣布氨气产品涨价超30%； IC设计龙头联发科预计7月涨价； 松下将于7月上调SP-Cap电容价格5%-30%； 华大电子MCU产品价格适当涨价； 立昂微、极海半导体涨价； 友台半导体全系列产品价格上调15%至30%； 扬杰科技全系产品价格上调10%-15%； 村田：AI服务器和高端车规级MLCC涨价10%-40%； 德州仪器、英飞凌再度提价； 慕尼黑上海电子展； 达沃斯科技峰会(Davos Tech Summit 2026)开幕； 港股因香港特别行政区成立纪念日休市。 <u>7月2日(周四)：</u> 20:30 美国6月失业率 20:30 美国6月27日当周首次申请失业救济人数 20:30 美国6月非农就业人口变动 上海国际具身智能产业博览会启幕。 <u>7月3日(周五)：</u> 国内成品油将开启新一轮调价窗口； 因美国独立纪念日假期，美股休市。 <u>7月4日(周六)：</u> 特朗普：将于7月4日发表主题演讲。 <u>7月5日(周日)：</u> OPEC+会议。

格隆汇6月27日｜据新浪科技，近日，据多家外媒爆料，腾讯正在谈判退出旗下多家日本游戏工作室的股权投资，东京上市厂商Marvelous成为本轮撤资的核心标的。消息透露，腾讯正在逐一评估手里海外工作室的少数股权，对于协同价值消失、回报不及预期的标的，甚至愿意折价亏本，将股份回售给原管理团队完成离场。对于上述“动作”，腾讯表示：“游戏是腾讯的核心业务之一。我们将持续全力支持我们的投资公司，并保持对日本游戏市场的长期关注和投入。”

格隆汇6月26日｜南下资金今日净卖出港股25亿港元。其中： 净买入建滔积层板23.07亿、长飞光纤光缆12.41亿、智谱4.87亿、建滔集团2.22亿、华虹宏力2.11亿； 净卖出阿里巴巴22.69亿、腾讯控股3.41亿、中芯国际1.61亿。 据统计，南下资金已连续14日净买入建滔积层板，共计188.7563亿港元；连续9日净买入建滔集团，共计157.0093亿港元；南下资金连续13日净卖出阿里巴巴，共计222.3442亿港元。

格隆汇6月26日｜经济学家马光远表示，黄金今年从高点回撤接近30%，白银更是腰斩。金银疲软的核心根源，不是地缘局势，而是美联储主席沃什强硬的信用重塑政策、高利率常态化、强美元虹吸效应的持续压制。 长期来看，若沃什顺利推进资产负债表收缩、通胀目标刚性落地、美联储体系改革，将彻底修复多年宽松透支的美元信用，从底层巩固美元全球霸权地位，利好美国长期货币体系、金融格局。但对全球资本市场而言，这意味着全品类资产定价逻辑彻底重构。当前美股看似仍在震荡走高，实则是市场严重低估了沃什结构性改革的深远影响。 沃什开启的美联储新时代，没有常态化宽松、没有市场兜底、没有模糊博弈，底层定价逻辑彻底改写。<u>这场超越加息降息的制度性变革，才是未来数年全球资产最大的黑天鹅，也是最核心的定价主线。</u>