2024年7月3日

恆指

收報17978點，升 209點，約1.18%，成交額1136億港元，全日波動率1.18%。

最近10個交易日，恆指6個交易日上升，整體升0.35%。

統計分析顯示，恆指上漲機會率為47%。

技術分析顯示，恆指有2個睇好信號 及5個睇淡信號。

恆指短線支持位17717點，阻力位18281點。

睇淡策略

如果考慮恆指認沽證，行使價可以參考支持位18558點。

例如，認沽證25220，行使價18507點，引伸波幅最低，實際槓桿6.7倍；又或者考慮認沽證產品25191，行使價18507點，引伸波幅25.9%，實際槓桿6.8倍。

如果行使價考慮參考即市支持位17717點，低引伸波幅認沽證有25043，行使價17910點，實際槓桿7.8倍；以及25010，行使價 17910點，實際槓桿8倍。

例如，看淡可以考慮阻力位18281點附近認沽證產品24933，行使價18000點，2024年11月份到期，引伸波幅最低，實際槓桿7.7倍。又或者認沽證25151，行使價18000點，引伸波幅25%，實際槓桿7.7倍。

除認沽證外，投資者亦可以考慮恆指熊證。

例如考慮收回價位於阻力位18281點以內熊證62634，2027年4月份到期，溢價0.16%，槓桿40倍。另一隻熊證值得考慮62845，2027年4月份到期，收回價18320點，溢價0.1%，槓桿39.1倍。

另外，收回距離稍遠，恆指熊證產品有60845，收回價18570點，槓桿26.1倍，2027年5月份到期。以及另一熊證60963，收回價18600點，溢價-0.06%，槓桿25.3倍，2027年4月份到期。

如果投資者睇好恆指後市走勢，可以參考以下睇好策略。

例如，考慮恆指認購證22898，支持位17399點附近，行使價17587點，2024年12月份到期，引伸波幅最低，實際槓桿 9.1倍；另一隻可參考認購證產品23243，行使價17688點，引伸波幅17.8%，實際槓桿9.2倍。

除認購證外，投資者亦可以考慮恆指牛證。

例如，考慮收回價位於阻力位17717點以內產品，牛證有63011，2026年11月份到期，溢價-0.45%，槓桿56.2倍。另一隻牛證可以考慮63029，於2026年9月份到期，收回價17610點，溢價-0.38%，槓桿44.9倍。例如支持位17399點以內，恆指牛證產品有56494，收回價17350點，槓桿27.7倍，2026年7月份到期。另一隻牛證63036，收回價17350點，溢價-0.38%，槓桿26.1倍，2026年10月份將會到期。

國指

收報6455點，升 81點，約1.27%，成交額496億港元，全日波動率1.49%。

最近10個交易日，國指7個交易日上升，整體升1.38%。

統計分析顯示，國指上漲機會率為42%。

技術分析顯示，國指有2個睇好信號 及4個睇淡信號。

國指短線支持位6350點，阻力位6548點。

如果睇淡國指走勢，可以參考以下睇淡策略。

另外，收回距離稍遠，國指熊證產品有60183，收回價6800點，槓桿14倍，溢價0.24%，2026年5月份到期。

如果睇好國指，可以參考以下產品作出部署。例如支持位6235點以內，國指牛證產品有57739，收回價6200點，槓桿20.2倍，2025年9月份到期。

科指

收報3626點，升 88點，約2.48%，成交額282億港元，全日波動率2.39%。

最近10個交易日，科指7個交易日下跌，整體跌1.9%。

統計分析顯示，科指上漲機會率為50%。

技術分析顯示，科指有2個睇好信號 及5個睇淡信號。

科指短線支持位3542點，阻力位3727點。

科指睇淡策略

除認沽證外，投資者亦可以考慮科指熊證。

例如考慮收回價位於阻力位3727點以內熊證63060，2026年12月份到期，溢價-0.91%，槓桿15.1倍。

科指睇好策略。

除認購證外，投資者亦可以考慮科指牛證。

例如，考慮收回價位於阻力位3542點以內產品，牛證有56967，2025年1月份到期，溢價0.91%，槓桿13.9倍。另一隻牛證可以考慮57088，於2025年12月份到期，收回價3500點，溢價0.91%，槓桿13.9倍。

以上是恆指、國指、科指指數分析及衍生品投資策略分析，不構成投資建議。投資者在交易之前，應仔細閱讀相關產品招股說明書，了解其條款和風險。

風險提示：窩輪是一種高風險投資產品，投資者在交易之前應充分了解風險。窩輪的價格可能因正股價格、到期日、行使價、引伸波幅等因素而發生大幅波動，投資者可能面臨損失全部投資本金風險。