9月15日，软件ETF招商（159899）再度高开，标的指数涨超1%，冲击两连涨！权重股深信服涨近4%，三六零、金山办公涨超1%，润和软件、拓维信息纷纷上涨。据Wind，该ETF自9月以来累计获得2500万份净申购。

9月14日，2026年国家网络安全宣传周在济南开幕，主题"智能时代 网安护航"，中央网信办等十部门联合举办，论坛聚焦AI赋能网络安全、AI安全治理、开源软件供应链安全、网络安全保险等议题。

海外方面，AI叙事正由硬件向软件及应用方向演绎。AI的下一步资本开支，将从"买芯片、堆服务器"部分转向"AI安全与软件应用"。9月4日，OpenAI 发布 GPT-6 Astra，宣布投入10亿美元支持网络安全防御团队。

9月10日，在高盛科技大会上，黄仁勋称“网络安全很可能成为AI下一个重要的应用场景”，认为AI自动化编程让代码被利用和修复的速度都大大加快。此前9月1日，他直言“攻击已实现自动化，防御也必须如此”，并与CrowdStrike联合发布了AI智能体安全系统SafeMind。

据IDC 预计，中国人工智能安全收入未来五年 CAGR 达 50.5%，2030 年达 340.3 亿元。中信证券认为，AI 带来的新增安全风险正在转化为真实订单，安全支出有望持续占据 IT 预算更高优先级，国内 AI 安全需求有望"从主题催化逐步进入订单兑现阶段"。

中信建投指出，海外的网络安全板块近期显著反弹，是拉动海外软件指数上涨的核心板块之一，而客户采购模式正由零散单点产品转向平台化、订阅式打包采购，行业预算韧性因此变强。这一点对理解国内厂商的估值锚很关键——订阅制意味着收入可预测、现金流改善，估值逻辑可以从 PE 切向 PS + ARR，而这正是当前板块多数公司 PE 为负时唯一可用的估值框架。国内层面，中信建投指出 AI 大模型与 Agent 落地带来算力安全、数据防泄露、算法风控等新增安全场景，建议优先布局具备平台化产品能力、AI 安全研发落地较快的龙头厂商。

国泰海通研报指出，AI 安全正从"可选配置"变为"强制要求"。中央网信委《促进网信企业高质量发展行动计划（2026—2030 年）》提出加快推进人工智能等新兴领域立法、完善算法治理、落实网络数据安全管理条例——这意味着 AI 安全不再是厂商向客户推销的增值项，而是合规清单上的必选项，属于制度性需求而非周期性需求。

资料显示，软件ETF招商（159899）追踪中证全指软件指数，覆盖AI应用、信创安全、金融科技等细分龙头，前十大权重股中的三六零（4.10%）、深信服（3.75%）、金山办公（6.72%）作为"AI安全+AI应用"核心资产，合计权重约14.6%。