ETF资金流向观察｜宽基ETF单日吸金177亿元，科创50ETF、创业板ETF、中证1000ETF、沪深300ETF获得资金青睐

一、市场总览

10月9日，ETF市场资金面整体呈大幅净流入格局。

宽基指数ETF以177亿元的净流入规模居各大类之首，单日吸金超170亿元；行业主题ETF净流入52.68亿元居次，货币ETF净流入34.98亿元，商品ETF净流入13.47亿元，利率债指数ETF净流入10.18亿元，跨境ETF净流入3.32亿元，可转债指数ETF净流入0.22亿元；信用债指数ETF净流出17.64亿元，为当日流出规模最大的类别，策略风格ETF净流出1.79亿元。

从结构上看，当日资金面呈现"权益类品种大额吸金、科创债方向集中流出"的特征——宽基与行业主题两大类合计净流入约229.68亿元，科创50、创业板、中证1000及半导体等科技成长方向成为资金配置的核心；与之相对，信用债指数ETF净流出17.64亿元，净流出TOP20榜单中科创债方向2只产品合计净流出约31.46亿元，为债券类流出的主要来源，而利率债方向呈流入与流出并存、整体小幅净流入的格局。

二、净流入TOP20ETF

10月9日资金净流入TOP20榜单中，宽基品种占据11席，半导体方向4只产品包揽行业主题上榜席位，债券类ETF占据3席，货币类与商品类各1只产品上榜，榜单呈"宽基主导、科技主题共振"格局。

宽基品种方面，科创50方向2只产品上榜：科创50ETF华夏（588000）单日净流入36.72亿元，最新规模969.62亿元，居净流入榜单第二位；科创50ETF易方达（588080）净流入7.85亿元，规模421.12亿元，合计净流入约44.57亿元。创业板ETF易方达（159915）净流入21.46亿元，规模674.46亿元；中证1000方向2只产品上榜，中证1000ETF南方（512100）净流入19.16亿元，规模229.31亿元，中证1000ETF广发（560010）净流入3.65亿元，规模76.59亿元，合计净流入约22.81亿元。沪深300方向2只产品上榜：沪深300ETF华泰柏瑞（510300）净流入14.32亿元，规模1070.77亿元；沪深300ETF易方达（510310）净流入4.22亿元，规模515.86亿元，合计净流入约18.54亿元。中证500方向2只产品上榜：中证500ETF南方（510500）净流入9.02亿元，规模416.62亿元；中证500ETF华夏（512500）净流入3.77亿元，规模79.02亿元，合计净流入约12.79亿元。此外，上证指数ETF富国（510210）净流入7.80亿元，规模159.26亿元；上证50ETF华夏（510050）净流入5.45亿元，规模208.02亿元。

货币类品种方面，银华日利ETF（511880）单日净流入38.62亿元，规模1142.12亿元，居全市场净流入首位，为货币ETF大类34.98亿元净流入的主要来源。

行业主题品种方面，半导体方向4只产品集体上榜：科创半导体ETF华夏（588170）净流入7.17亿元，规模413.23亿元；半导体设备ETF国泰（159516）净流入5.48亿元，规模381.30亿元；科创芯片ETF嘉实（588200）净流入3.86亿元，规模461.65亿元；芯片ETF华夏（159995）净流入3.42亿元，规模252.46亿元，4只产品合计净流入约19.93亿元，行业主题ETF大类52.68亿元的净流入主要由该方向贡献。

债券类品种方面，利率债方向2只产品上榜：30年国债ETF鹏扬（511090）净流入7.30亿元，规模402.58亿元；30年国债ETF博时（511130）净流入3.70亿元，规模246.92亿元，合计净流入约11.00亿元。信用债方向，信用债ETF华夏（511200）净流入3.86亿元，规模307.06亿元，在信用债指数ETF大类整体净流出的背景下逆势获增持。

商品类品种方面，黄金ETF华安（518880）净流入6.55亿元，规模1036.60亿元，由前一交易日的净流出转为净流入。

三、净流出TOP20ETF

10月9日资金净流出TOP20榜单中，行业主题品种占据6席，债券类ETF占据4席，策略风格4只产品上榜，宽基品种3只产品上榜，货币类2只产品上榜，港股方向1只产品上榜，流出端整体规模有限。

信用类债券品种方面，科创债ETF嘉实（159600）单日净流出18.95亿元，规模422.53亿元，居全市场净流出首位；科创债ETF银华（159112）净流出2.51亿元，规模284.34亿元，2只科创债产品合计净流出约31.46亿元，超过信用债指数ETF大类17.64亿元的净流出规模，显示信用类品种内部其余品种获得资金流入。利率债方向2只产品上榜：国债政金债ETF招商（511580）净流出4.54亿元，规模121.77亿元；5年地方债ETF鹏华（159972）净流出0.87亿元，规模91.44亿元，合计净流出约5.41亿元，与利率债大类10.18亿元的净流入形成方向内分化。

行业主题品种方面，通信方向2只产品上榜：通信ETF国泰（515880）净流出5.72亿元，规模390.25亿元，居净流出榜单第二位；通信ETF富国（159583）净流出0.58亿元，规模43.62亿元。券商方向2只产品上榜：券商ETF华宝（512000）净流出0.92亿元，规模353.48亿元；证券ETF国泰（512880）净流出0.68亿元，规模587.04亿元。此外，电力ETF广发（159611）净流出0.86亿元，规模90.30亿元；地产ETF华宝（159707）净流出0.60亿元，规模8.43亿元。

策略风格品种方面，红利低波方向3只产品上榜：红利低波50ETF南方（515450）净流出1.72亿元，规模205.31亿元；红利低波100ETF博时（159307）净流出0.70亿元，规模69.91亿元；红利低波ETF易方达（563020）净流出0.55亿元，规模124.43亿元，合计净流出约2.97亿元。此外，成长ETF易方达（159259）净流出0.79亿元，规模80.02亿元。

宽基品种方面，沪深300ETF广发（510360）净流出2.50亿元，规模34.15亿元；沪深300ETF嘉实（159919）净流出1.03亿元，规模314.23亿元；A500ETF易方达（159361）净流出0.82亿元，规模261.78亿元，3只产品合计净流出约4.35亿元。在宽基指数ETF大额净流入的背景下，沪深300、A500方向部分产品有个券流出，宽基板块内部"科技成长方向获增持、部分大盘核心品种流出"的分化仍存。

货币类品种方面，货币ETF易方达（159001）净流出2.49亿元，规模59.76亿元；华宝添益ETF（511990）净流出1.17亿元，规模1081.15亿元，两只品种合计净流出约3.66亿元，与银华日利ETF的大额净流入形成对照。

港股方向，港股通科技ETF广发（159262）净流出1.04亿元，规模42.27亿元。

四、小结

10月9日ETF市场资金面整体呈大幅净流入格局，九大类ETF中七类流入、两类流出，整体净流入约272.42亿元，资金流向呈现以下特征：

其一，宽基品种单日吸金177亿元，科技成长方向获集中增持。宽基指数ETF净流入居各大类之首，占整体净流入的六成以上；净流入TOP20榜单中宽基品种占据11席、合计净流入约133.42亿元，其中科创50方向2只产品合计净流入约44.57亿元，科创50ETF华夏以36.72亿元居净流入榜单第二位，创业板（21.46亿元）、中证1000（合计22.81亿元）、中证500（合计12.79亿元）方向同步获增持。

其二，半导体方向包揽行业主题上榜席位。行业主题ETF净流入52.68亿元，净流入TOP20中半导体方向4只产品（科创半导体、半导体设备、科创芯片、芯片）合计净流入约19.93亿元，为主要贡献方向。

其三，货币端大进小出、整体净流入。银华日利ETF以38.62亿元的净流入规模居全市场首位，货币ETF易方达（2.49亿元）与华宝添益ETF（1.17亿元）小幅流出，货币ETF大类净流入34.98亿元，与节前持续净流出的格局形成方向转变。

其四，科创债方向集中流出，与权益端形成跷跷板。信用债指数ETF净流出17.64亿元居各大类流出首位，科创债ETF嘉实以18.95亿元居全市场净流出首位，2只科创债产品合计净流出约31.46亿元；信用债ETF华夏则逆势获增持3.86亿元，信用类品种内部分化明显。

其五，流出端整体温和且分散。两类流出合计约19.43亿元，不足整体净流入的一成；除科创债方向外，红利策略方向3只产品合计净流出约2.97亿元，其余品种单日流出规模均在6亿元以内，通信ETF国泰（5.72亿元）为净流出榜单中规模最大的行业主题品种。