长光辰芯(03277.HK)拟全球发售6529.42万股H股 博裕等基石阵容加持

格隆汇4月9日丨长光辰芯(03277.HK)发布公告，公司拟全球发售6529.42万股H股，中国香港发售股份652.95万股，国际发售股份5876.47万股(以上可予重新分配及视乎超额配股权行使与否而定)；2026年4月9日至4月14日招股；发售价将为每股发售股份39.88港元，H股的每手买卖单位将为100股，中信证券及国泰君安国际为联席保荐人；预期H股将于2026年4月17日开始于联交所买卖。

公司是CMOS图像传感器(“CIS”)提供商。自成立以来，公司一直专注于CIS的研发，公司提供的九大产品系列，广泛适用于工业成像、科学成像、专业影像和医疗成像等先进技术领域。于往绩记录期间，公司主要为工业成像及科学成像行业的下游客户设计及销售CIS，且公司以无晶圆厂模式营运。公司的产品在提高工业相机、科学相机、专业电影摄影机和其他成像设备的性能和成像质量方面发挥着至关重要的作用。例如，就工业成像应用而言，公司的CIS用于制造的检测过程，如锂电池制造中的对准误差检测，而公司的CIS用于科学成像应用时，则用于DNA序列成像、共聚焦显微镜以及萤光相机。根据弗若斯特沙利文的资料，就2024年的工业成像收入而言，公司在全球CIS公司中排名第三，占全球市场份额的15.2%。此外，就2024年的科学成像收入而言，公司在全球CIS公司中排名第三，占全球市场份额的16.3%。工业成像及科学成像CIS市场由少数国际及地区领导者主导。按2024年收入计，工业成像CIS市场及科学成像CIS市场分别约占全球CIS市场的2.1%及0.8%。

公司已订立基石投资协议，据此，基石投资者已同意在遵守若干条件的情况下，按发售价认购或促使其指定实体认购可购入的发售股份有关数目，总金额约为1.66亿美元(或约13.01亿港元)。基石投资者包括CPE Peepal Investment Limited(“CPE Peepal”)、HHLR Advisors, Ltd.(“HHLRA”，为Hillhouse Group旗下公司)、UBS Asset Management (Singapore) Ltd.(“UBS AM Singapore”)、Arc Avenue Asset Management Pte. Ltd.(“Arc Avenue”)、博裕、富国、广发基金、景林、未来资产证券(香港)有限公司(“未来香港”)、Perseverance Asset Management、Yield Royal Investment、3W Fund Management Limited(“3W Fund”)、钟鼎资本八期投资有限公司(“钟鼎资本八期”)、工银理财有限责任公司(“工银理财”)、宁远资本有限公司、源码资本、WT资产管理有限公司(“WT资产管理”)、易方达基金、华夏基金、Cithara Fund、盘京港景投资基金(“盘京基金”)、惠理、China Orient Multi-Strategy Master Fund、招商证券投资管理(香港)有限公司(“CMSIM”)。

基于发售价每股39.88港元并假设超额配股权未获行使，公司估计将自全球发售收取所得款项净额约25.036亿港元。公司拟将约55.0%用于增加研发投资，以驱动公司在主要应用场景(即工业成像、科学成像、专业影像及医疗成像)的持续创新并支持产品迭代；约21.0%用于建立一个先进的CMOS图像传感器研发中心；约4.0%用于扩展公司的封装及测试生产线；约10.0%用于透过策略性区域拓张以提升公司的海外运营；及约10.0%用于营运资金及一般企业用途。