研报掘金丨国泰君安：邮储银行Q1业绩符合预期，维持“增持”评级

国泰君安研报指出，邮储银行(1658.HK)2024年一季报业绩表现符合预期，业绩表现较平稳，信贷维持双位数增长，负债基础夯实，维持增持评级。Q1营收同比增长1.4%，邮储银行是唯一一家营收实现正增长的国有行。Q1单季净息差（测算）同比收窄10bp，但信贷维持了较高增速，以量补价下利息净收入同比增长3.1%，其他非息净收入同比增长16.7%，共同提振了营收表现。