而港股消费股标的，往往是港股通标的表现要更强。



降温式调整，消费股的机会？

近期，随着碳酸锂价格持续的反弹，市场中关于“锂业反转”的讨论不绝于耳。



锂业反转了吗？

从近两周的表现来看，恒生指数涨近4%，再创年内新高。



年初至今，港股创新药俨然是全市场最靓的“仔”，例如港股创新药ETF（513120）不仅年内涨幅翻倍，规模更是突破了200亿元，依旧是全市场规模最大的港股创新药品种。



自我们7月25日提到科创人工智能ETF（588730）以来，这只ETF的表现已经稳稳拿下超20%的涨幅。



围绕通信储能这一核心业务，公司同时逐步拓展数据中心储能、电力储能等领域。



对于AI行情，依旧是我们之前的观点，大家可能觉得现在AI涨了那么多，从视觉上看已经很高了，是不是估值很高很贵了？

在过去的十年里，澳博控股面临的困境是结构性且多方面的。



剔除了创新药有什么好处，一是让指数的弹性更高，创新药企的弹性往往高于CXO公司；二是避免了一些地缘政治风险。



因此，二季度没亮眼表现，还调整了一轮的港股消费ETF易方达（513070）是个不错的配置机会，叙事可理解为行业龙头公司股价在低位反转的机会。



机器人接下来的催化剂也不少。



从资本市场积极的反馈来看，随着造血能力增强到自我进化加速，市场对云顶新耀开始有了更高的期待。



这逻辑对于我们个人投资者来说，BD是难以预测的，即使是专业的卖方机构也只能大范围的配置个股，或是以ETH的方式来做配置，以免miss某只个股BD拿到大订单的机会。



随着反内卷行情的扩散，接下来港股的机会可能会扩散到各行各业。



为什么会有那么大的预期差，这其实是因为AI投资的研究难度跟创新药有些类似。

